Supongamos que la tasa de interés libre de riesgo a un mes (compuesto continuo) se mantendrá constante durante un período de tres meses. Dos contratos de futuros con dos y tres meses de vencimiento se negocian sobre una acción que no paga dividendos. El precio de estos contratos es $100 y $101, respectivamente.
- a) ¿Cuál es el precio spot de la acción hoy? (2 puntos)
- b) Suponga que un contrato de futuros a un mes se negocia al precio de $98. ¿Implica esto una oportunidad de arbitraje? ¿Cómo podría aprovechar esta oportunidad? Cuantifique su respuesta. (4 puntos)
Solución en excel

CASO: 1ra COMPAÑÍA MINERA MALÚ S.A. - EVALUACIÓN DE PROYECTOS (57) 